泰禾集团拟募资98亿元建设北京及深圳四大房地产项目

中证讯

泰禾集团(000732,股吧)0007325月17日晚发布《2016年度非公开发行A股股票预案》，拟以不低于18.30元/股的价格向包括上市公司控股股东福建泰禾投资有限公司在内的不超过10名特定对象，非公开发行A股股票数量不超过53,551.92万股，募集资金总额不超过980,000万元，扣除发行费用后的募集资金净额拟用于：

北京楼盘大兴中央广场泰禾嘉信项目拟投入募集资金175,000万元；北京西局西府大院项目拟投入募集资金175,000万元；北京昌平南邵项目拟投入募集资金80,000万元；深圳楼盘尖岗山项目拟投入募集资金270,000万元；偿还金融机构借款280,000万元。

公告表示，泰禾投资持有上市公司48.97%的股份，为上市公司的控股股东。泰禾投资的认购比例不低于本次非公开发行实际发行数量的10%，不超过30%。所有发行对象均以现金方式认购本次非公开发行的股票。

泰禾集团控股股东泰禾投资将以现金方式参与本次发行的认购，因此本次发行构成关联交易。

公司股票将于2016年5月18日开市起复牌。

公告称，泰禾集团本次非公开发行募集资金拟用于公司主营业务，投资公司已有资质且未来前景回报较好的房地产项目，募集资金项目实施后将提升上市公司市场竞争力，巩固其市场地位，增强其经营业绩，保证上市公司可持续发展，增强持续盈利能力。

首创证券近期的研报表示，随着开发商资金在避险情绪下集中回归一线城市，泰禾集团一改2013年之前高举高打的模式，拿地态度逐渐趋于理性，并且通过合作开发和股权收购的方式以较低的成本介入优质地块的开发。2015年新增6块土地，其中两块为合作开发项目，主要为北京、深圳、杭州楼盘等核心城市的优质地块，能够维持公司3-4年的开发需求。2016年1季度该公司继续通过合作开发的方式分别获取上海楼盘、北京和福州楼盘的三个项目。预计该公司将继续寻求优质项目的开发，维持业绩的可持续性。总体来看，泰禾集团此前在一线城市较为激进的战略布局逐渐得到市场验证，在行业转折阶段该公司业绩的逐步兑现也为下一阶段的发展提供更高层次的支持。上市公司在一线城市持续补仓，现金流和资产结构持续改善，未来业绩弹性依然平稳向好。王维波